瓦克是一家全球運營的化工集團，共有員工約14,500人，年銷售額約達49.8億歐元（2018年）。當前業(yè)務板塊包括有機硅、聚合物、多晶硅和生物科技等，并在有機硅、多晶硅及聚合物板塊中的乳膠粉和VAE共聚乳液等領域占據全球龍頭地位。近年來多晶硅板塊占公司整體營收的比重在20%左右。

2009年，瓦克退出硅片業(yè)務，專注于多晶硅生產，當時其擁有博格豪森一個生產基地，產能1.8萬噸，2010年博格豪森基地擴產1.24萬噸，2011年擴產0.5萬噸，同時，其在農特里茨的生產基地2011年建成投產，產能1.5萬噸，總產能增加至5.2萬噸。2012-2015年間，受市場影響，瓦克多晶硅產能基本維持穩(wěn)定。2016年，美國查爾斯頓2萬噸產能建成投產，加上德國兩大生產基地部分擴產項目，其總產能增至8萬噸。瓦克多晶硅同時供應電子級和太陽能級客戶，電子級客戶占比在20%左右。

此外，美國產能仍有一定的不穩(wěn)定性，2017年就因技術缺陷發(fā)生氫氣爆炸，影響了約0.6萬噸多晶硅生產，加之我國對美多晶硅“雙反”貿易關稅較高，瓦克在國內市占率有下滑預期。

韓國OCI

OCI成立于1959年，從化工業(yè)務起家。目前已形成基礎化工、石化產品與碳材料、能源解決方案三大業(yè)務板塊。其中多晶硅產品屬基礎化工板塊。

OCI在2006年判斷太陽能光伏產業(yè)是可再生能源中最迅速發(fā)展的事業(yè)，并決定將太陽能光伏產業(yè)的核心原料-多晶硅作為新一代事業(yè)集中投資、培養(yǎng)。2007年12月，完成年產5,000噸規(guī)模的多晶硅生產能力的群山工廠建設，并在2009年、2010年擴建第2、第3工廠。2015年通過第3工廠工程改善（生產工程改善）增產1萬噸，并于2017年收購德山馬來西亞多晶硅公司，具備了年產72,000噸生產能力，成長為世界領先的多晶硅生產企業(yè)。

美國Hemlock

Hemlock Semiconductor(HSC)是一家致力于為電子和太陽能行業(yè)提供高純度多晶硅的可靠供應商。Hemlock的工藝從天然高純度石英巖開始，它被加工成硅基化學品三氯氫硅。使用化學氣相沉積反應器技術工藝，將三氯氫硅轉化為純度高達99.999999999%的高純度多晶硅。

 

 

挪威REC

REC于1996年12月在挪威成立，專注于高純硅材料領域，業(yè)務包括太陽能級多晶硅、電子級多晶硅和硅烷氣體等。REC是硅烷流化床生產工藝的代表，其每年多晶硅產量中，約80%為流化床工藝生產，10%為西門子法生產，還有部分電子級多晶硅產品。REC兩大生產基地均位于美國，摩西湖（Moses Lake）基地主要生產太陽能級多晶硅，比尤特（Butte，Montana）基地主要生產電子級多晶硅和硅烷氣。多晶硅是REC最主要業(yè)務，2012年占總營收的80%以上，近年來受中美多晶硅貿易政策影響，摩西湖基地產能利用率僅在50%左右，銷量下滑導致營收占比下降，其整體業(yè)績也呈下滑趨勢。

 

 

保利協(xié)鑫

保利協(xié)鑫能源控股有限公司（簡稱“保利協(xié)鑫”）是全球領先的高效光伏材料研發(fā)和制造商，掌握并引領高效光伏材料技術的發(fā)展方向，是多晶硅、硅片等光伏產品的主要技術驅動者和領先供應商。

保利協(xié)鑫擁有多晶硅制造“雙基地”，每年為全球提供1/4左右的高純多晶硅原料和硅片，多晶硅年產能達12萬噸，硅片年產能達40吉瓦。截至前6月，公司多晶硅的總產量約3.66萬噸，較去年同期增加約3.4%。

8月7日，保利協(xié)鑫發(fā)布半年報，截至6月30日止6個月，保利協(xié)鑫營收為100.02億元，同比下降9.3%，凈虧損為7.51億元，同比下滑233.3%。

新特能源

新特能源股份有限公司（簡稱“新特能源”）是特變電工股份有限公司控股子公司，是專業(yè)從事光伏新能源產品研制，硅基新材、先進陶瓷、鋯基新材、粉體新材等產品研發(fā)，風、光資源的開發(fā)及運營以及節(jié)能環(huán)保技術應用的高新技術企業(yè)集團。在多晶硅產品制造領域，新特能源公司具備7萬噸高純晶體硅研制能力，產能位居世界前列，整體技術達到國際先進水平。

新特能源預測截至6月30日止中期公司擁有人應占利潤將較去年同期下降介乎約65%至75%，即2.16億元至3.02億元人民幣。該集團指，有關利潤下降主因多晶硅銷售價格大幅下跌43.03%，由去年同期每噸11.04萬元下降至今年上半年約6.29萬元。

永祥股份

四川永祥股份有限公司（簡稱“永祥股份”）是通威集團控股的通威股份有限公司（股票代碼：600438）旗下的一家大型民營科技型企業(yè)。永祥股份旗下有永祥多晶硅、永祥硅材料、永祥新能源、內蒙古通威高純晶硅、永祥樹脂、永祥新材料等分子公司，主要業(yè)務：高純晶硅、高效硅片、聚氯乙烯、離子膜燒堿、電石渣綜合利用水泥。2018年，位于樂山的四川新能源公司和位于包頭的內蒙古通威項目建成后，永祥股份高純晶硅產能達到8萬噸，躋身于全球第一軍團。

新疆大全

新疆大全新能源股份有限公司（簡稱“新疆大全”）是國內領先的高純度多晶硅專業(yè)生產企業(yè)之一。公司從國外引進世界領先的設備和生產工藝，通過消化吸收、技術創(chuàng)新實現全自動、全循環(huán)的閉環(huán)式運行制造高純多晶硅。生產過程物料利用率高、能耗低、綠色環(huán)保，各項技術指標達到國際先進水平。公司生產的高純度多晶硅是太陽能光伏行業(yè)的主要原材料，可加工成硅錠、硅片、電池片和電池組件等產品。目前公司多晶硅的年產能為1.8萬噸。2019年8月，隆基股份五家子公司與新疆大全簽訂76.46億元多晶硅料采購合同。

中硅高科

洛陽中硅高科技有限公司（簡稱“中硅高科”）是世界500強中國五礦下屬的國有高新技術企業(yè)，成立于2003年3月，擁有唯一的多晶硅制備技術國家工程實驗室、河南省超高純硅材料工程研究中心等研發(fā)平臺，設立了博士后科研工作站。主產品主要為多晶硅、電子級多晶硅、光纖四氯化硅、硅基電子特氣等。

亞洲硅業(yè)

亞洲硅業(yè)(青海)有限公司（簡稱“亞洲硅業(yè)”）在經歷了十二年的發(fā)展歷程后，已經成為全球高純多晶硅的主要制造商之一。其產品包括半導體及超高效光伏電池用電子級多晶硅、半導體用硅烷/氯硅烷特種氣體、光纖用超純四氯化硅等，并累計承建和開發(fā)完成了185兆瓦光伏電站。公司每年可以生產20000噸電子級多晶硅材料、9000噸光纖級四氯化硅和200兆瓦高功率單玻和雙玻光伏組件，正在步入半導體特種材料供應鏈。

東方希望

東方希望是由我國著名民營企業(yè)家劉永行先生于1982年創(chuàng)立，是我國改革開放后建立的第一批民營企業(yè)。目前已發(fā)展成為集農業(yè)和重化工業(yè)等為一體的特大型民營企業(yè)集團。2013年，東方希望進入光伏行業(yè)。2018年底，東方希望的生產成本則從2017年的40元/公斤調整到了25元/公斤，并于新疆積極布局。

盾安光伏

內蒙古盾安光伏科技有限公司（簡稱“盾安光伏”）于2009年11月在烏拉特后旗注冊成立，注冊資本10億元，專業(yè)從事多晶硅及下游產品的研發(fā)、生產與銷售，現已形成多晶硅產能10000噸/年。

公司高度重視產品研發(fā)與技術創(chuàng)新，多項技術處于行業(yè)領先水平，是國家高新技術企業(yè)，并設有自治區(qū)級工程研究中心和國家CNAS認證的實驗室。目前公司已申報專利69項，授權42項，其中發(fā)明專利22項，實用新型20項。

2018年底，全球多晶硅的名義產能為59.8萬噸，其中，國內多晶硅企業(yè)的名義產能為38.8萬噸/年，海外產能為21萬噸；2019年上半年，全球多晶硅的名義產能為64.2萬噸，其中國內的多晶硅的名義產能為43.3萬噸，海外產能為20.9萬噸，全球多晶硅產業(yè)向中國轉移的趨勢越發(fā)明顯。

 

 

我國多晶硅產業(yè)2005年以來在政策推動下起步，一路歷經產能過剩、淘汰兼并，行業(yè)集中度不斷提高。

截止到2019年6月底，國內多晶硅企業(yè)名義產能超過萬噸級別的有保利協(xié)鑫12萬噸，新特能源7.2萬噸，永祥股份8萬噸，新疆大全3.5萬噸，洛陽中硅2萬噸，亞洲硅業(yè)2萬噸，東方希望3萬噸，內蒙盾安1萬噸，江蘇康博1萬噸，內蒙東立1.2萬噸，十家產能共計40.9萬噸/年，約占國內總產能的94.5%，頭部企業(yè)的市占率在穩(wěn)步提升。預期到2019年年底，國內多晶硅產能將達到將達到53.8萬噸/年，主要增量來自下半年大全新能源3.5萬噸產能，東方希望5萬噸產能，天宏瑞科1萬噸產能，其他產能1萬噸的擴產。

 

 

國內多晶硅產業(yè)向西北集中

市況嚴苛，促使企業(yè)必須持續(xù)往降本方向發(fā)展。許多硅料企業(yè)已向新疆、內蒙、四川等低電價地區(qū)轉移或是擴產，降低電價成本。

中國光伏行業(yè)協(xié)會副理事長兼秘書長王勃華指出，2018年我國多晶硅50.2%的產量來自于西北地區(qū)，而今年上半年，這一比例已經達到63.5%。“上半年，有1.2萬噸多晶硅產能處于停產狀態(tài)或暫無復工計劃，而其中絕大部分分布在中東部地區(qū)。日前，我國多晶硅生產企業(yè)集中度正在持續(xù)提升。”而在向西北集中的過程中，新疆成為大量多晶硅生產企業(yè)青睞的建廠之地。據悉，目前新疆的多晶硅產能已經達到17.6萬噸，占到我國多晶硅總產能的45.3%。

小結

縱觀現狀，國內新增產能不斷釋放，我國對于進口多晶硅料的依賴度呈現下降趨勢，產業(yè)集中度不斷提升。同時，在“單晶硅”的沖擊下，成本與品質成為多晶硅企業(yè)競爭的關鍵，多晶硅生產技術進入攻堅期。